1 单选题下列各项中，可用于计算营运资金的算式是（ ）。

2 单选题某公司在营运资金管理中，为了降低流动资产的持有成本、提高资产的收益性，决定保持一个低水平的流动资产与销售收入比率，据此判断，该公司采取的流动资产投资策略是（ ）。

3 单选题下列流动资产融资策略中，收益和风险均较低的是（ ）。

4 单选题某公司用长期资金来源满足非流动资产和部分永久性流动资产的需要，而用短期资金来源满足剩余部分永久性流动资产和全部波动性资产的需要，则该公司的流动资产融资策略是（ ）。

5 单选题运用成本模型计算最佳现金持有量时，下列公式中，正确的是（ ）。

6 单选题某公司当年的资本成本率为10%，现金平均持有量为30万元，现金管理费用为2万元，现金与有价证券之间的转换成本为1.5万元，则该公司当年持有现金的机会成本是（ ）万元。

7 单选题某上市公司利用随机模型确定最佳现金持有量，已知现金余额下限为200万元，目标现金余额为360万元，则 现金余额上限为（ ）万元。

8 单选题某企业根据现金持有量随机模型进行现金管理。已知现金最低持有量为15万元，现金余额回归线为80万元。如果公司现有现金220万元，此时应当投资于有价证券的金额是（ ）万元。

9 单选题关于现金周转期的计算，下列公式中正确的是（ ）。

10 单选题企业将资金投放于应收账款而放弃其他投资项目，就会丧失这些投资项目可能带来的收益，则该收益是（  ）。

11 单选题某企业预计下年度销售净额为1 800万元，应收账款周转天数为90天（一年按360天计算），变动成本率为60%，资本成本为10%，则应收账款的机会成本是（  ）万元。

12 单选题在交货期内，如果存货需求量增加或供应商交货时间延迟，就可能发生缺货。为此，企业应保持的最佳保险储备量是（  ）。

13 单选题下列关于存货保险储备的表述中，正确的是（  ）。

14 单选题某企业从银行获得附有承诺的周转信贷额度为1 000万元，承诺费率为0.5%，年初借入800万元，年底偿还，年利率为5%。则该企业负担的承诺费是（  ）。

15 单选题某企业需要借入资金60万元，由于贷款银行要求将贷款金额的20%作为补偿性余额，故企业需要向银行申请的贷款数额为（  ）万元。

16 单选题某企业借入一年期年利率为10%的贷款200万元，银行要求贷款本息分12个月等额偿还，则该项借款的实际年利率大约为（  ）。

17 单选题下列关于短期融资券的表述中，错误的是（  ）。   

18 多选题下列各项中，对营运资金占用水平产生影响的有（ ）。

19 多选题下列关于流动资产投资策略的表述中，正确的是（ ）。

20 多选题企业持有现金，主要出于交易性、预防性和投机性三大需求，下列各项中体现了交易性需求的有（ ）。

21 多选题下列各项中，决定预防性现金需求数额的因素有（ ）。

22 多选题运用成本模型确定企业最佳现金持有量时，现金持有量与持有成本之间的关系表现为（ ）。

23 多选题在确定目标现金余额的存货模型中，需要考虑的相关现金成本有（ ）。

24 多选题下列各项中，属于企业利用商业信用进行筹资的形式有（  ）。

25 多选题在确定因放弃现金折扣而发生的信用成本时，需要考虑的因素有（    ）。

26 多选题一般而言，与短期融资券和短期借款相比，商业信用融资的优点是（  ）。

27 判断题在紧缩型流动资产投资策略下，企业一般会维持较高水平的流动资产与销售收入比率，因此财务风险与经营风险较小。（ ）

28 判断题企业持有现金的机会成本是指企业为了取得投资机会而发生的佣金、手续费等相关成本。（ ）

29 判断题在确定目标现金余额时，无论成本模型还是存货模型，都需要考虑持有现金的机会成本。（ ）

30 判断题在随机模型下，当现金余额在最高控制线和最低控制线之间波动时，表明企业现金持有量处于合理区域，无需调整。（ ）

31 判断题企业的存货总成本随着订货批量的增加而呈正方向变化。（  ）

32 判断题企业向银行借款时，如果银行要求一定比例的补偿性余额，则提高了借款的实际利率水平。（  ）

33 判断题应付账款是供应商给企业的一种商业信用，采用这种融资方式是没有成本的。（  ）

34 判断题企业利用商业信用筹资比较机动、灵活，而且期限较短，不会恶化企业的信用水平。（  ）

35 简答题D公司是一家服装加工企业，2011年营业收入为3 600万元，营业成本为1800万元，日购货成本为5万元。该公司与经营有关的购销业务均采用赊账方式。假设一年按360天计算。D公司2011年12月31日简化的资产负债表如下表所示：
要求：
（1）计算D公司2011年的营运资金数额。
（2）计算D公司2011年的应收账款周转期、应付账款周转期、存货周转期以及现金周转期（为简化计算，应收账款、存货、应付账款的平均余额均以期末数据代替）。
（3）在其他条件相同的情况下，如果D公司利用供应商提供的现金折扣，则对现金周转期会产生何种影响?
（4）在其他条件相同的情况下，如果D公司增加存货，则对现金周转期会产生何种影响?

36 简答题甲公司2018年度全年营业收入为4 500万元（全部为赊销收入），应收账款平均收现期为60天。公司产品销售单价为500元/件，单位变动成本为250元/件。若将应收账款所占用的资金用于其他等风险投资，可获得收益率为10%。2019年公司调整信用政策，全年营业收入（全部为赊销收入）预计增长40%，应收账款平均余额预计为840万元。假定全年按照360天计算。

要求：
（1）计算2018年应收账款平均余额。
（2）计算2018年的变动成本率。
（3）计算2018年应收账款的机会成本。
（4）计算2019年预计的应收账款周转率和应收账款周转天数。

37 简答题A公司是一家小型玩具制造商，2009年11月份的销售额为40万元，12月份销售额为45万元。根据公司市场部的销售预测，预计2010年第一季度1-3月份的月销售额分别为50万元、75万元和90万元。根据公司财务部一贯执行的收款政策，销售额的收款进度为销售当月收款60%，次月收款30%，第三个月收款10%。公司预计2010年3月份有30万元的资金缺口，为筹措所需资金，公司决定将3月份（月末）全部应收账款进行保理，保理资金回收比率为80%。
要求：
（1）测算2010年2月份的现金收入合计。 
（2）测算2010年3月份应收账款保理资金回收额。 
（3）测算2010年3月份应收账款保理收到的资金能否满足当月资金需求。

38 简答题甲公司是一家制造类企业，全年平均开工250天。为生产产品，全年需要购买A材料250 000件，该材料进货价格为150元/件，每次订货需支付运费、订单处理费等变动费用500元，材料年储存费率（单位变动储存成本）为10元/件。A材料平均交货时间为4天。该公司A材料满足经济订货基本模型各项前提条件。
要求：
（1）利用经济订货基本模型，计算A材料的经济订货批量和全年订货次数。
（2）计算按经济订货批量采购A材料的年存货相关总成本。
（3）计算A材料每日平均需用量和再订货点。

39 简答题甲公司是一家制造业企业集团，生产耗费的原材料为L零部件。有关资料如下：
资料一：L零部件的年正常需要量为54 000个，2018年及以前年度，一直从乙公司进货，单位购买价格100元/个，单位变动储存成本为6元/个，每次订货变动成本为2 000元，一年按360天计算。 
资料二：2018年，甲公司全年应付账款平均余额为450 000元，假定应付账款全部为应向乙公司支付的L零部件的价款。
资料四：受经济环境的影响，甲公司决定自2020年将零部件从外购转为自行生产，计划建立一个专门生产L零部件的A分厂。该分厂投入运行后的有关数据估算如下：零部件的年产量为54 000个，单位直接材料为30元/个，单位直接人工为20元/个，其他成本全部为固定成本，金额为1 900 000元。 
资料五：甲公司将A分厂作为一个利润中心予以考核，内部结算价格为100元/个，该分厂全部固定成本1 900 000元中，该分厂负责人可控的部分占700 000元。
（1）根据资料一，按照经济订货基本模型计算：
①零部件的经济订货量；
②全年最佳订货次数；
③最佳订货周期（要求用天数表示）；
④经济订货量下的变动储存成本总额。 
（2）根据资料一和资料二，计算2018年度的应付账款周转期（要求用天数表示）。 
（3）根据资料一和资料三，分别计算甲公司2019年度两个付款方案的净收益，并判断甲公司应选择哪个付款方案。 
（4）根据资料四，计算A分厂投入运营后预计年产品成本总额。 
（5）根据资料四和资料五，计算A分厂作为利润中心的如下业绩考核指标：
①边际贡献；
②可控边际贡献；
③部门边际贡献。